㈠ 股票價值評估
股票的價格受經濟周期、行業、財務狀況、庄股資金、前期套牢盤、品牌價值、渠道優勢等等，主要財務狀況的角度分析股票的內在價值；如果一隻股票的財務狀況好的話，其價格低於價值，總有一天在流動性寬泛的時候，會漲上去的。這也就是價值投資的魅力所在啊
格雷厄姆使得人們對股票回歸到「投資」這個概念，巴菲特繼承了格雷厄姆的股票價值投資方法。股票是否具有投資價值應該從三個方面考慮: 資產價值 、盈利價值、成長性價值。
1、市凈率法：關鍵是要考慮行業風險
市凈率指的是股票的市價除以公司的凈資產所得比率。這種方法認為，股票的價值等於公司的賬面凈資產，挑選股票，就要選擇股價遠遠低於每股凈資產的股票。股票市場上股價低於賬面凈資產的公司越來越少，要找到這樣的股票變得很困難。但這套方法也有問題。例如，巴菲特嚴格按照格雷厄姆的投資理論，買進了價格低於賬面凈值的新英格蘭紡織業伯克希爾—哈撤韋公司的股票。但巴菲特很快就發現，雖然他購買的股票價格低於凈資產，看起來沒有什麼投資風險，可是正應了那句老話「便宜沒好貨」，這些公司隱藏著巨大的經營風險。道理很簡單，這些公司的股票之所以便宜，主要是因為其業務不景氣。在目前的中國股市中則體現為鋼鐵類股票，很多股票價格已經跌破凈資產價格了啊
股票價值和賬面價值之間的區別：賬面價值表明過去的累計投入，而股票價值表明的是未來預計所得；賬面價值是一個會計概念，股票價值是一個經濟概念。他用了一個很簡單的例子說明了兩者的區別：如果有兩個小孩，用相同的錢讓他們都讀到大學畢業，那麼這兩個孩子的賬面價值是相等的，可是，兩個孩子都讀到大學並不意味著他們將來前途完全一樣，這表明他們的內在價值是不同的。因此，不能根據公司的賬面價值來評估公司的股票價值。
2、市盈率法：判斷其成長性和速度
那什麼因素決定公司的股票價值呢?巴菲特認為，股票價值的決定因素是公司的盈利能力。如何評估公司的盈利能力呢?每股收益在一定程度上也能反映公司的盈利能力。後來，人們研究出了用「市盈率」這個指標來衡量公司的盈力能力。「每股市價」除以「每股收益」就得到了公司的市盈率。
市盈率模式又稱康貝爾—席勒模型，是由哈佛大學的約翰.Y.康貝爾和耶魯大學管理學院的羅伯特.J.席勒教授共同創立的一種價值評估模型。所反映的是公司按有關折現率折算的盈利能力的現值，它的數學表達式為P/E。其實，市盈率模式是現金紅利貼現模型的一種直觀的體現，集中於發現某個企業相對於目前市場上的其他類似企業而言是更更宜還是更昂貴。
巴菲特的選股策略是：在大盤大跌的時候，就大量購進市盈率在10倍以下的股票。這個方法的風險在於購買盈利不穩定的公司的股票風險更大。市盈率的高低與多種因素有關，越是業績優秀的公司，市盈率就越高。在遇到業績優秀、市盈率高的公司的時候，這時，巴菲特往往就陷入了兩難境地，不知道究競是該買還是不該買。「目標是以合理的價格買到績優的企業，而不是以便宜的價格買進平庸的公司」。巴菲特。
3、未來現金流量估值法：判斷賬面真實程度
注重現金流量表階段為了抑制公司管理層的會計造假行為，用公司未來現金流量這個更准確的盈利能力指標來估計公司的股票價值。人們普遍使用扣除折舊、利息與稅收前的盈餘(EBITDA)作為公司現金流量的近似值。實際上，現金流量表的主要作用是為了防止公司管理層的會計造假行為。只能做為選股時觀察有無假賬的參考指標。但未來現金流量估值法卻將其用於評估公司股票的價值，實在勉為其難，這樣的價值評估也不可能會很准確。
現代的財務理論界和實物界都趨向於一個共識，即企業由於經營活動中產生的自由現金流，是衡量企業財務彈性及企業內部成長能力的重要指標。雖然對現金流量分析的目的不同，對自由現金流量的定義也可能不同，但一般認為：自由現金流量是指企業經營產生的現金流量扣除資本性支出的差額；自由現金流量貼現法就是認為企業的價值應該等於未來自由現金流量的現值。
4、凈資產收益率法
凈資產收益率是指來自公司損益表中的凈利潤去除以來自資產負債表中的股東權益賬面價值所得的比率。這個指標反映公司管理層利用股東投入的資本實現了怎樣的經營效率。巴菲特多次重申，評估公司價值的最重要指標是凈資產收益率，凈資產收益率越高，表明這家公司的股東投資回報率越高。
關鍵的價值促動因素是推動企業價值增長的主要因素，從經濟附加值的角度，只有當企業的投資報酬率超過資本成本時，才會產生價值(EVA)。
從經濟附加值的計算公式看：經濟附加值＝稅後營業凈利潤—投資額×加權平均資本成本率。只有投資的收益超過資本成本，投資才能為投資者創造價值。公司的市場價格有兩個部分組成：第一個是營運價值，是對公司當前正在營運業務市場價值的一種度量；第二個是公司的未來價值，用於度量公司期望增長價值的貼現值。
5、剩餘收益估值法：以凈資產收益率為基礎的股票價值評估方法
剩餘收益估值法主要採取以下步驟來計算股票價值：
剩餘收益=(凈資產收益率一股權資本成本)×凈資產
股票價值=凈資產的賬面價值+剩餘收益的現值
這就是著名的剩餘收益模型。通過資產負債表和損益表的共同作用，剩餘收益模型在一定程度上彌補了歷史成本會計在價值評估方面的不足。
6、現金紅利貼現模型：主要適用於長期投資
現金紅利貼現模型是證券分析師用來測量基於持續經營假設的公司價值的定量工具，這一模型的本質是指公司股票的價值是其未來現金流量的現值。該模型認為，對於時間范圍無限長的投資者或從實際考慮，即中長線投資者，決定價值的基本因素是股息流，固定股息增長率現金紅利貼現模型只能關注公司的預期紅利以及貼現率，而在中國年輕的證券市場，廣大投資者重視的往往不是上市公司股息發放的多少，而是資本利得。此種方法主要還是適用於長線投資者。
股利貼現模型，通過將未來的股利貼現計算出股票的價值。其數學公式為：D為股票的內在價值，Di為第i期的股利，r為貼現率。根據對股利增長率的不同假定，股利貼現模型可以分為零增長模型、不變增長模型、二階段增長模型和多元增長模型。
股利貼現模型實用性分析：股利貼現模型適用於經營狀況穩定、有穩定的股利發放的企業，但因為股利發放因各公司股利政策的不同而不同，即使兩個業績和規模相當的企業，也可能因為股利政策的不同，經股利貼現模型計算出的價值出現很大的差別。對於股市中很少發放股利的公司，或者出現虧損而暫時不能發放股利的公司，該模型不是很適用。
7、貼現率法：主要用於判斷經濟周期
最簡單的貼現率，一般參照長期國債利率。貼現利息＝票據面額×貼現率×票據到期期限。
貼現率政策是西方國家的主要貨幣政策。中央銀行通過變動貼現率來調節貨幣供給量和利息率，從而促使經濟擴張或收縮。當需要控制通貨膨脹時，中央銀行提高貼現率，這樣，商業銀行就會減少向中央銀行的借款，商業銀行的准備金就會減少，而商業銀行的利息將得到提高，從而導致貨幣供給量減少。當經濟蕭條時，銀行就會增加向中央銀行的借款，從而准備金增加，利息率下降，擴大了貨幣供給量，由此起到穩定經濟的作用。中央銀行的再貼現率確定了商業銀行貸款利息的下限。
通過對貼現率的研究，來判斷經濟周期的變化，在低谷時買進股票，在高峰時賣出股票。
㈡ 股票估值是什麼意思
股票估值是一個相對復雜的過程，影響的因素很多，沒有全球統一的標准。對股票估值的方法有多種，依據投資者預期回報、企業盈利能力或企業資產價值等不同角度出發，比較常用的有這么三種方法。
一般有三種方法：第一種市盈率法，市盈率=市價/每股收益，市盈率法是股票市場中確定股票內在價值的最普通、最普遍的方法，通常情況下，股市中平均市盈率是由一年期的銀行存款利率所確定的，比如，現在一年期的銀行存款利率為3.87％，對應股市中的平均市盈率為25.83倍，高於這個市盈率的股票，其價格就被高估，低於這個市盈率的股票價格就被低估。一般來說，市盈率水平<0
：指該公司盈利為負（因盈利為負，計算市盈率沒有意義，所以一般軟體顯示為「—」）
0-13
：即價值被低估
14-20：即正常水平
21-28：即價值被高估
28+
：反映股市出現投機性泡沫
第二種方法資產評估值法，就是把上市公司的全部資產進行評估一遍，扣除公司的全部負債，然後除以總股本，得出的每股股票價值。如果該股的市場價格小於這個價值，該股票價值被低估，如果該股的市場價格大於這個價值，該股票的價格被高估。
第三種方法就是銷售收入法，就是用上市公司的年銷售收入除以上市公司的股票總市值，如果大於1，該股票價值被低估，如果小於1，該股票的價格被高估。
㈢ 什麼是股票價格基本分析法
股票行情是一種證券市場用語，指股票交易所內各只股票的漲幅變化及交易流通情況。
(1)技術分析：技術分析是以預測市場價格變化的未來趨勢為目的，通過分析歷史圖表對市場價格的運動進行分析的一種方法。股票技術分析是證券投資市場中普遍應用的一種分析方法。
(2)基本分析：基本分析法通過對決定股票內在價值和影響股票價格的宏觀經濟形勢、行業狀況、公司經營狀況等進行分析，評估股票的投資價值和合理價值，與股票市場價進行比較，相應形成買賣的建議。
(3)演化分析：演化分析是以演化證券學理論為基礎，將股市波動的生命運動特性作為主要研究對象，從股市的代謝性，趨利性，適應性，可塑性，應激性，變異性和節律性等方面入手，對市場波動方向與空間進行動態跟蹤研究，為股票交易決策提供機會和風險評估的方法總和。
炒股對於高手說是一種藝術的創作，創作出更多的價值。股票行情分析是創作的靈感來源。所以，一個好的資源必定出現非常偉大的創作。下面我們來說說兩種簡單的分析方法：
方法一：上升三法
學習炒股，最先要會的就是看圖，所以看圖說話，在上升趨勢中，如果出現一根長陽線，在此長陽之後，出現一群實體短小的陰陽線，顯示先前趨勢所面臨的一些壓力。一般而言，這些盤整的線形大多為黑線，但最重要的一點是，這些線形的實體必須處在第一天長白線的高、低價范圍內，包括影線在內。最後一根陰陽線(通常為第五天)的開盤價位於前一天收盤價之上，並且收盤價創出新高。
方法二：下降三法
顧名思義，下降三法就是上升三法的相反方法。就是在市場處於下降趨勢的時候，如果一根長黑線的出現使其跌勢得到加強。隨後三天則為實體短小的線形，其走勢與既定趨勢相反。如果這些盤整線形的實體為白色，則情況最佳。必須注意，這些短小的實體全部位於第一根長黑線的高、低價范圍內。最後一天開盤價應該在前一天的收盤價附近，收盤則創出新低，宣告市場休息時間結束
㈣ 股票基本面分析的目的
起到投資的輔助作用。沒人能依靠分析報表大賺特賺，更重要的是國際、國內形勢、國家政策、行業動態，最底層的才是公司情況。依靠報表分析未來具有巨大的不確定性，前幾年暴賺，當年巨虧甚至倒閉的比比皆是。不要把財務報表看的太重，它只不過就是一個會計統計，不可能通過營收項就看到公司的未來。
㈤ 股票估值的方法有哪些
對股票估值的方法有多種，依據投資者預期回報、企業盈利能力或企業資產價值等不同角度出發，比較常用的有這么三種方法。影響股票估值的主要因素依次是每股收益、行業市盈率、流通股本、每股凈資產、每股凈資產增長率等指標。一般有三種方法：
第一種方法：市盈率法，即PE。市盈率PE=市價/每股收益。每股收益=凈利潤/流通股總數。市盈率法是股票市場中確定股票內在價值的最普通、最普遍的方法。一般來說，市盈率水平《0：指該公司盈利為負，因盈利為負，計算市盈率沒有意義，所以一般軟體顯示為「?」。
0-13：即價值被低估；
14-20：即正常水平；
21-28：即價值被高估；
28+：反映股市出現投機性泡沫。
第二種方法：資產估值法，即PB。市凈率PB=每股市價/每股凈資產。每股凈資產=普通股股東權益/流通股總數。就是把上市公司的全部資產進行評估一遍，扣除公司的全部負債，然後除以總股本，得出的每股股票價值。如果該股的市場價格小於這個價值，該股票價值被低估，如果該股的市場價格大於這個價值，該股票的價格被高估。
第三種方法：銷售收入法，即PS。市銷率PS=股價/每股銷售額，或者PS=總市值/主營業務收入。就是用上市公司的年銷售收入除以上市公司的股票總市值，如果大於1，該股票價值被低估，如果小於1，該股票的價格被高估。
㈥ 股票估值(二)——絕對估值法
買錯股票和買錯價位的股票一樣讓人很頭疼，就算再好的公司股票價格都有被高估時候。買到低估的價格除了能賺分紅外，能夠獲取到股票的差價，要是購買到高估的則只能夠做「股東」。巴菲特買股票也經常去估算一家公司股票的價值，不讓自己花高價購買。說了那麼多，那麼怎麼估算公司股票的價值呢？下面我就羅列幾個重點跟大家說一下。正式給大家講之前，先給大家送上一波福利--機構精選的牛股榜單新鮮出爐，走過路過可別錯過【絕密】機構推薦的牛股名單泄露，限時速領！！！
一、估值是什麼
估值就是大概測算一下公司股票所擁有的價值，猶如商人在進貨的時候須要計算貨物成本，才可以算出來到底要賣什麼價錢，要賣多久才可以回本。其實買股票也是一樣的道理，用市面上的價格去買這支股票，究竟多長時間才能讓我們回本賺錢等等。不過股市裡的股票是非常繁雜的，堪比大型超市的東西，不知哪個便宜哪個好。但按它們的目前價格想估算值不值得買、可不可以帶來收益也是有途徑的。
二、怎麼給公司做估值
判斷估值需要結合很多數據，在這里為大家羅列出三個較為重要的指標：
1、市盈率
公式：市盈率 = 每股價格 / 每股收益 ，在具體分析的時候最好對比一下公司所在行業的平均市盈率。
2、PEG
公式：PEG =PE/(凈利潤增長率*100)，當PEG小於1或越小時，則當前股價正常或被低估，如果大於1則被高估。
3、市凈率
公式：市凈率 = 每股市價 / 每股凈資產，這種估值方式對大型或者比較穩定的公司非常友好。一般來說市凈率越低，投資價值越高。可若是市凈率跌破1了，該公司股價多半跌破凈資產了，投資者應當注意，不要被騙。
舉給大家個實際的例子：福耀玻璃
每個人都清楚地知道，目前福耀玻璃是汽車玻璃行業巨大的龍頭公司，各大汽車品牌都會使用它家所生產的玻璃。目前來說對它收益造成最大影響的就是汽車行業了，相對來說非常穩定。那麼，就從剛剛說的三個標准去估值這家公司究竟是個什麼樣子！
①市盈率：目前它的股價為47.6元，預測2021年全年每股收益為1.5742元，市盈率=47.6元 / 1.5742元=約30.24。在20~30為正常，明顯如今的股價高了點，不過更好的評價標准還要看其公司的規模和覆蓋率。
三、估值高低的評判要基於多方面
總是套公式計算，明顯是錯誤選擇！炒股的目的是炒公司的未來收益，即便公司眼下被高估，也就是可能以後會有爆發式的增長，這也是基金經理們對白馬股更感興趣的理由。其次，上市公司的所處的行業成長空間和市值成長空間也很重要。就許多銀行來說，按上方當估算方法絕對是嚴重被低估，不過，為啥股價都沒辦法上漲？最主要是由它們的成長和市值空間已經接近飽和導致的。更多行業優質分析報告，可以點擊下方鏈接獲取：最新行業研報免費分享，除了行業還有以下幾個方面，你們可以看一看：
1、看市場的佔有率和競爭率如何；2、掌握未來的戰略計劃，公司發展上限如何。這就是我今天跟大家分享的一些小秘訣和技巧，希望能幫助到大家，謝謝！如果實在沒有時間研究得這么深入，可以直接點擊這個鏈接，輸入你看中的股票獲取診股報告！【免費】測一測你的股票當前估值位置？
應答時間：2021-08-26，最新業務變化以文中鏈接內展示的數據為准，請點擊查看
㈦ 怎樣對一隻股票估值 計算方法是什麼 舉例說明
你好，股票估值一般可以採用市凈率法、市盈率法等對股票進行估值。
1、市凈率法，市凈率=（P/BV）即：每股市價/每股凈資產
一般來說市凈率較低的股票，投資價值較高，相反，則投資價值較低；但在判斷投資價值時還要考慮當時的市場環境以及公司經營情況、盈利能力等因素。
2、市盈率法，市盈率=（P/E）即：每股市價/每股盈餘
一般來說，市盈率水平為：
<0 ：指該公司盈利為負
0-13 ：即價值被低估
14-20：即正常水平
21-28：即價值被高估
28+ ：反映股市出現投機性泡沫
3、PEG法，PEG=PE/（企業年盈利增長率*100）公司的每股凈資產。
粗略而言，PEG值越低，股價遭低估的可能性越大，這一點與市盈率類似。須注意的是，PEG值的分子與分母均涉及對未來盈利增長的預測，出錯的可能較大。
4、ROE法，凈資產收益率=稅後利潤/所有者權益
該指標反映股東權益的收益水平，用以衡量公司運用自有資本的效率。指標值越高，說明投資帶來的收益越高。
以上只列舉常見的4種，股票的估值方法還有很多，綜合分析可以幫助投資者做出更好的判斷。
風險揭示：本信息不構成任何投資建議，投資者不應以該等信息取代其獨立判斷或僅根據該等信息作出決策，不構成任何買賣操作，不保證任何收益。如自行操作，請注意倉位控制和風險控制。